货币银行学

名词解释

1.信用：是以偿还为前提条件的借贷行为。

2.商业信用：是厂商在进行商品销售时，以延期付款即赊销形式所提供的信用。

3.银行信用：是由银行、货币资本所有者和其他专门的信用机构以信贷的形式提供给借款人的信用。

4.期票：是由债务人向债权人发出的，承诺在一定时期内支付一定款项的债务凭证。

5.汇票：是出票人要求受票人在一定期间内向收款人支付一定金额的支付命令书，须经付款人承兑后方为有效票据。

6.商业银行：是以多种金融负债筹集资金，以多种金融资产为其经营对象，能利用负债进行信用创造，并向客户提供多功能、综合性服务的金融企业。

7.政策性银行：是由政府投资设立的，根据政府的决策和意向专门从事政策性金融业务的银行。

8.金融监管：金融监管就是一国或地区金融管理当局对金融机构、金融市场 、金融业务进行审慎监督管理的制度 、政策和措施的总和。

9.金融创新：是指通过引进新的金融要素或者将已有的金融要素进行重新组合，在最大化原则基础上构造新的金融生产函数的过程。

10.看涨期权：多头方（买方）由买入的权利，空头方有应对方要求卖出的义务。

11.看跌期权：多头方有卖出的权利，相应的，其空头方有应多头方要求买入该项资产的义务。

12.欧式期权：是否行使期权合约所赋予的权利是多头方的选择，如果合约能在到期日当天执行，则称欧式期权。

13.美式期权：是否行使期权合约所赋予的权利是多头方的选择，如果合约能在到期日之前任何交易日执行，则称美式期权。

14.流动性陷阱:是指当市场利率已降到一个极低的水平时，人们的投机的货币需求将趋于无穷大，因此即使货币供给增加也将如数被人们投机动机的货币需求所吸收，从而市场利率不再下降的经济现象。

15.货币需求：指公众在综合权衡各种资产的收益和成本之后，所愿意持有的货币数量。

16．通货膨胀：是指在不兑换纸币制度和物价自由浮动的条件下，伴随着货币数量相对于真实产量的过快增加，物价水平全面而持续上涨的现象。

17．消费物价指数：亦称生活费用指数，它反映与居民生活有关的商品和劳务价格变动的幅度。

18.需求拉上论：是西方经济学界出现最早的通货膨胀理论，该理论认为，通货膨胀是由于商品和劳务的总需求量超过了社会潜在的产出水平从而导致一般物价水平上涨的现象。

19.成本推进论：在总需求不变的情况下，由于生产要素价格上涨，致使产品成本上升，从而导致一般物价水平持续上升的现象。

20.货币政策：指一国货币当局为实现其预定的宏观经济目标，对货币供给、银行信用及市场利率实施调节和控制的具体措施。

简答题

1.货币、财产、财富、收入之间有何联系和区别？

答：货币被定义为在商品或劳务的支付中或债务的偿还中被普遍接受的任何东西，它与财富和收入是有区别的。财产是货币、财物及民事权利义务的总和。财富不仅包括货币，而且包括债券、股票、艺术品、土地、家具、轿车和房屋等资产。收入是某一单位时间内收益的流量，而货币则是一个存量，即某一定时点上的一个确定的金额

2.如何理解金融与经济的辩证关系？

答：（一）金融是现代经济发展的结果

金融是商品货币关系发展的必然产物。人类社会由以实物交换为特征的自然经济发展到以货币交换为特征的商品经济，在由简单的商品经济发展到以大工业和银行为基础的货币经济，经历了几千年时间，没一步转化都是由经济的发展、经济活动方式的变化引起的。

（二）金融又促进了经济发展

在金融经济发展过程中，每一次演进都对经济的发展起着重要的促进和推动作用。无

论从国际还是国内的经济发展状况来看，经济发展都已经离不开金融。金融发展水平和金融深化承担已经成为衡量一国经济发展水平的重要标志，金融在促进经济发展过程中起着越来越重要和不可替代的作用。

3.简述足值货币、表征货币和信用货币的含义和特征。

答：足值货币：是货币发展的早期形态，货币的额定价值同它作为特殊商品的内在价值是一致的货币形态。又称为商品货币或实物货币。特征：（1）足值货币本身是具有十足内在价值的商品。（2）足值货币是以其自身所包含的实际价值同商品世界的一切商品相交换的。（3）足值货币本身含有否定自身的基因。

表征货币：指由足值货币的代表物，包括银行券、辅币等执行货币职能的货币形态。特征：（1）它完全建立在足值货币的基础上，代表足值货币行使货币的基本职能，并能等价兑换成足值货币，因而明显具有足值护臂的烙印。（2）它作为不具有实足价值的价格符号，发挥货币的职能，体现了一定的信用关系，具有信用货币的特征。

信用货币：是以信用作为保证，通过一定信用程序发行、充当流通手段和支付手段的货币形态。是货币发行中的现代形态。特征：（1）由中央银行发行的信用货币是由中央银行代表国家发行的纸制本位货币，它是一种货币符号，不具有十足的内在价值，黄金基础也已经消失。（2）信用货币是债务货币。（3）信用货币具有强制性的特征。（4）国家可以通过银行来控制和管理信用货币流通，把货币政策作为实现国家宏观经济目标的重要手段。

4.你认为我国人民币是否有贮藏职能？

答：马克思所指出的典型意义上的贮藏手段，是金属货币条件下的金银原始条块的贮

藏。金银货币具有十足的货币价值，它作为社会财富在退出流通后贮藏起来，具有永久性和保值性的特点。金银货币的贮藏手段职能使它能够自由的、完全地退出流通或者进入流通，自发的调节流通中的货币量。人民币作为现代经济中的信用货币，是纸制的价值符号，本身没有内在的价值，也不能兑换金银，因此，它不具有典型意义上是的贮藏手段职能。当强制流通的纸币投入流通后就滞留在流通中，不能完全退出流通。

5.简述马克思主义货币定义与西方经济学有关货币定义的区别。

答：马克思主义货币定义：货币是从商品世界中分离出来的、固定充当一般等价物的商品，并能反映一定的生产关系。

西方经济学有关货币的定义:

货币金属论：强调货币是一种商品，忽视了货币商品和一般商品的本质区别；只看到了货币的价值尺度、贮藏手段和世界货币的职能，忽略了流通手段和支付手段职能。

货币名目论：它否定货币的商品性和货币的实质价值，认为货币只是一种便于交换的技术工具，是换取财富的价值符号，是一种观念的计量单位，是一个票券。只看到了流通手段和支付手段职能。

货币国定论：认为货币是由国家创造的，除了犯有货币名目论的错误外，还将货币这一经济范畴 偷换成法律范畴。

货币数量论：否定货币本身所具有的商品属性和内在价值，认为货币价值是由货币供给的数量所决定的。现代货币数量论把货币视为国家调控和管理经济的重要工具，具有积

极意义，但其对货币本质的理解犯有与货币名目论同样的错误。

6.简述现代信用货币计量的基本原理。

答：按流动性强弱划分为不同层次：1.M0（现钞）不包括商业银行的库存现金，而是指流通于银行体系以外的现钞，包括居民手中的现金和企业单位的备用金。2.M1（狭义货币）由现钞加上商业银行的活期存款构成3.M2（广义货币）由狭义货币加准货币构成

7.为什么说金本位制是相对稳定的货币制度，金银复本位制是不稳定的货币制度？

答：金币本位是一个相对稳定的货币制度，其内在特征保证了货币的对内价值和对外价值的稳定，从而促进了商品生产的发展和商品流通的扩大。而金银复本位制是一种不稳定的货币制度，是因为它与货币作为一般等价物而具有的排他性、独占性的本质特性相冲突。

8.应如何正确理解目前我国的“一国三币”制度？

答：一国三币是特定历史条件下中国人民的智慧创造，它不是三种货币在同一个市场上流通，所以不会产生“良币驱逐劣币”现象。人民币 和澳元、港元的关系，是在一个国家的不同社会经济制度区域内 流通的三种货币，它们所隶属的货币管理当局各按照自己的货币管理方法发行和管理货币。一旦人民币实现了资本项目的完全可兑换，“一国三币”的特殊历史现象逐步消失。

9.什么是格雷欣法则？

答：格雷欣法则即劣币驱逐良币的规律。在金属货币流通条件下，如果在同一地区同

时流通两种货币，则价值相对低的劣币会把价值相对高的良币排挤出流通。

10.货币制度的构成要素？

答：货币材料的确定；货币名称、货币单位和价格标准；本位币、辅币及其偿付能力；发行保证制度

11.如何理解货币本质？

答：货币是充当一般等价物的特殊商品。它反映产品由不同所有者所生产、所占有，并通过等价交换实现人与人之间社会联系的生产关系。

12.货币的职能？

答：价值尺度 流通手段 贮藏手段 支付手段 世界货币

13.货币形态的演进过程

答：足值货币→表征货币→信用货币→电子货币

14.信用有什么作用？

答：（1）促进资源再分配，提高资金使用效率（2）加速资金周转，节约流通费用（3）加快资本集中，推动经济增长（4）调节经济结构

15.商业信用及银行信用的特点和局限性是什么？

答：商业信用的特点：主题是厂商；客体是商品资本；商业信用和产业资本的动态一致。局限性：商业信用的规模受到厂商资本数量的控制；商业信用受到商品流转方向的限制

银行信用的特点：银行信用的债务人是厂商、政府、家庭和其他机构，而债权人则是银行和货币所有者及其他的专门的信用机构；客体是单一形态的货币资本；银行信用与产业资本的动态不完全一致；在产业周期的各个阶段，对银行信用与商业信用的需求不同。优越性：银行信用规模大，不受运动方向的限制，银行信用具有广泛的可接受性。

16.决定利率水平的因素有哪些？

答：平均利润率；借贷资金的供求关系；预期通货膨胀率；中央银行货币政策；国际收支状况。

17.现代信用有哪些形式？

答：高利贷信用 商业信用 银行信用 国家信用 消费信用 国际信用

18.商业银行有哪些特性？它的主要职能有哪些？

答：特性：首先，商业银行具有一般企业的特征。其次，商业银行又不是一般的企业，而是经营货币资金、提供金融服务的金融企业是一种特殊的企业。再次，商业银行不同于其他金融机构。职能：信用中介、支付中介、信用创造、金融服务

19.商业银行的资金来源由哪几部分构成？

答：银行资本和银行负债。银行资本一般由普通股、优先股、盈余、资本性票据和债券及各项储备组成，银行负债由各项存款和其他负债构成。

20.商业银行的资产可分为哪几类？

答：现金资产 贷款 证券投资 其他资产

21.“三性原则”的内容是什么？

答：（1）流动性 流动性是指商业银行能够随时应付客户的提存和满足客户贷款需求的能力。银行的流动性包括资产的流动性和负债的流动性两个方面。资产的流动性是指在银行资产不蒙受损失的情况下，迅速变现的能力；负债的流动性则指银行能以较低的成本随时获得所需资金的能力。（2）安全性 安全性是指商业银行的资产免遭风险损失。威胁银行资产安全的风险主要来自于两条途径，一是来自于市场；二是来自于债务人。（3）盈利性 盈利性原则是指商业银行稳健经营的前提下，尽可能提高银行的盈利能力，力求获取最大利润，以实现银行的价值最大化。

22.西方商业银行资产负债管理经历了哪几个阶段？

答：资产管理→负债管理→资产负债综合管理→资产负债表内表外统一管理

23.商业银行的形成途径。现代银行产生及其标志。

答：形成途径：一是从旧式高利贷银行转变过来；二是根据资本主义机构及发展的需要，按照资本主义原则，以股份公司形式组建而成。1694年英格兰银行是历史上第一家股份制银行，也是现代银行产生业的象征。

24.在投资银行的早期发展中，哪几个要素起了重要作用？投资银行最基本传统的业务？

答：作用：证券与证券交易；战争及国债；股份公司；基础设施建设；企业兼并

业务：证券承销是投资银行最基本的传统业务

25.政策性银行与商业银行的主要区别是什么？我国的三家政策性银行。

答：政策性银行是由政府投资建立的，根据政府的决策和意向专门从事政策性金融业务的银行。主要区别在于：经营目标是为了实现政府的政策目标：资金来源主要是国家预算拨款；资金运用以发放长期贷款为主，贷款利率较同期限的商业银行利率低。

我国的三家政策性银行：国家开发银行 中国进出口银行 中国农业发展银行

26.简述中央银行的产生和发展。

答：中央银行产生于17世纪后半期。西方国家，最早执行中央银行职能的是英国的英格兰银行。英格兰银行成立于1649年。从1800年至1900年，法国、荷兰、奥地利、挪威、丹麦、比利时、西班牙、俄国、德国和日本等国先后成立了中央银行。美国联邦储备体系成立于1913年。中国人民银行成立于1948年12月1日，到1983年的30多年间，它既行使中央银行职能，又办理具体银行业务；从1984年1月1日起，中国人民银行专门行使中央银行职能。

27.阐述中央银行的地位和性质。

答：性质：（1）中央银行是管理金融事业的金融机关；（2）中央银行是特殊的金融机构。

地位：发行的银行；银行的银行（具体体现在以下几个方面：1.集中存款准备金 2，最终的贷款人 3.组织全国清算）；国家的银行（1 代理国库 2 代理发行政府债券 3给国家以信贷支持 4 保管外汇、黄金储备 5 代表政府从事国际金融活动，并提供决策咨询）

28.中央银行有何职能？试分析中央银行在现代经济中的作用。

答：职能：宏观调控职能；金融管理职能；金融服务职能

作用：（1）现代经济发展的推动机 （2）国家调节宏观经济的工具 （3）社会经济和金融业务运行的稳定器 （4）提高经济、金融运转效率的推进器

29.如何理解中央银行是特殊的金融机构？

答：1.中央银行是国家实行宏观金融和经济调控的主体 2.不以营利为目的 3.一般不经营商业银行和其他金融机构的普通业务 4.享有发行货币的特权

30.什么是金融监管？我国金融监管机构有哪些？

答：金融监管就是一国或地区金融管理当局对金融机构、金融市场 、金融业务进行审慎监督管理的制度 、政策和措施的总和。

我国金融监管机构有：中国人民银行 证监会 保监会 银监会

31.你认为应当如何进一步提高我国的金融监管水平？

答：（1）转变监管方式，提高监管效率 （2）正确处理监管、竞争、发展的关系（3）既要注意金融监管的国际规范，又要坚持中国特色（4）改进监管手段，加强监管队伍建设

33. 什么是金融三性？三性间存在哪些联系？

答：收益性 流动性 风险性

三性关系：收益性与风险性呈正向关系即高风险、高收益按到期赎回方式获得的流动性，金融资产的到期期限越短，流动性就越强，在其他因素不变的情况下，金融资产收益发生变动的可能性越小，流动性与风险性和收益性之间存在反向关系；对于通过市场转让途径获取的流动性，对于股票，高流动性可能会导致高风险性，对于长期国债，流动性与风险性呈反向关系

34.货币市场、资本市场的范围及主要内容。

答：货币市场是指交易资产到期期限在一年以内的金融市场，主要功能是满足短期流动性需求。主要包括银行间同业拆借市场、票据市场、定期存款单市场、短期债券市场、证券回购市场、中央银行票据市场。

资本市场是指交易对象期限在1年以上的金融市场，主要包括股票市场、中长期债券市场和中长期银行信贷市场。

35.金融市场具有哪些主要功能？

答：（1）围观层面的功能：价格发现 提供流动性 减少搜寻成本和信息成本（2）宏观层面的功能：实现储蓄——投资转化 资源配置 宏观调控

36.金融工具的构成要素有哪些？

答：发行者 认购者 期限 价格和收益 偿还

37.简述关于金融创新动因的理论解释主要有几种？

答：技术进步论 管制的辩证过程 规避风险论 竞争趋同论

38.什么叫构建模块类金融衍生产品？主要有哪几种？

答：作为金融产品衍生的基础，一些金融创新产品具有非常好的构造能力，它们可以单独或其他基础产品一起，构造出目前已知的所有金融产品，还可以构造出现实生活中尚不存在的金融工具。

主要包括：金融远期合约 金融期货合约 金融期权合约 金融互换协议

39.金融创新有哪些经济效应？

答：①提高了金融效率②满足了社会对金融业的多种需求③促进了真实经济的发展④影响了金融风险水平⑤给货币控制和金融控制带来了挑战。

40.试分析收入状况和市场利率对货币需求的影响？

答：收入状况对货币需求影响：1.货币需求对收入水平的依赖性2.货币需求依赖于收入支付的具体方式3.货币需求依赖于收入水平的不确定性。

市场利率对货币需求影响：1.市场利率决定人们持有货币的机会成本。2.市场利率影响人们对资产持有形式的选择。

41.货币需求的动机有哪些？

答：①交易动机：是指人们通过持有流动性较高的货币资产，以满足日常的交易活动，在该活动中货币行使了支付手段和流通手段的职能。②预防动机：是指个体为应付未来可能遇到的意外支出或收入波动等不确定性而持有货币。③投机动机：是指个体将货币当做一种资产用于投资活动。

42.如何理解流动性偏好理论中投机动机的货币需求是利率的递减函数？

答：

43.什么叫基础货币？它对货币供给有何影响？

答：从基础货币的来源来看，它是指货币当局的负债，即由货币当局投放并为货币当局所能直接控制的那部分货币，它只是整个货币供给量的一部分。从基础货币的运用来看，它由两部分构成，一是商业银行的存款准备金，二是流通于银行体系之外而为社会大众所持有的现金，即通货。

影响：若基础货币增加，货币供给量将成倍的扩张；若基础货币减少，货币供给量将成倍减少。由于基础货币能为货币当局所直接控制，因此，在货币乘数不变的条件下，货

币当局可通过控制基础货币来控制整个货币供给量。

44.试根据乔顿货币乘数模型分析货币乘数的决定因素？

答：

45.简述通货膨胀产生的一般原因？

答：①需求拉上论 ②成本推进论 ③结构性通货膨胀与输入性通货膨胀理论

46.治理通货膨胀的对策主要有哪些？

答：①需求政策②供给政策③收入政策④指数化政策

47.简述通货紧缩是如何形成的？

答：①纯货币的通货紧缩理论②通货紧缩的金融结构理论③通货紧缩的经济周期原因④技术进步的通货紧缩效应⑤经济全球化的通货紧缩效应

48.通货膨胀的衡量指标有哪些？

答：消费者物价指数，生产者物价指数，国内生产总值物价平减指数，货币购买力指数，实际工资指数，零售指数，批发价格指数，个人消费支出指数。

49.西方国家货币政策的最终目标有哪些？中央银行在同一时间实行同一种货币政策能否同时达到这些最终目标？为什么？

答：目标：稳定物价、充分就业、经济增长、国际收支平衡。不能同时实现这些最终目标，因为这些目标之间充满了矛盾，任何两个目标之间都有着一定的矛盾和冲突。

50.中央银行的一般性货币政策工具有哪些？它们分别是怎么调控货币供给量的？

答：①存款准备金政策，是指中央银行通过调整法定存款准备金率，来影响商业银行的信贷规模，从而影响货币供应量的一种政策措施。

②再贴现政策，是中央银行通过提高或降低在贴现率来影响商业银行的信贷规模和市场利率，以实现货币政策的一种手段。

③公开市场业务，是指中央银行通过在公开市场上买进或卖出有价证券来投放或回笼基础货币，以控制货币供应量，并影响市场利率的一种行为。

51.试分别评价一般货币政策工具的优缺点？

答：

52.选择中介目标和操作目标的基本标准有哪些？

答：可测性、可控性、相关性。

53.直接、间接信用控制的货币政策工具都有哪些？

答：直接：1信贷配给2流动性比率3利率上限

间接：1窗口指导2道义劝告

54.在货币政策的传导机制问题上，凯恩斯学派与货币学派分别有怎么样的解释？

答：凯恩斯学派：首先，货币政策必须通过利率加以传导，因此，货币政策的中介目标应是利率。其次，从货币政策的传导机制来看，货币政策的作用是间接的，他必须经过两个中间环节，如果这两个中间环节或其中一个中间环节出现问题，则货币政策将无效。最后，凯恩斯在《就业、利息和货币通论》中所提出的那一套货币政策传导机制理论只强调了货币和利率等金融因素的变动对实际经济活动的影响，而没有考虑到实际经济活动的变动，如产量收入等实物变量的变动也将对货币和利率产生相应的反作用。

货币学派：首先，货币学派指出，凯恩斯学派认为货币供应量的变动只影响投资，将低估货币政策影响实际经济活动的重要性。其次，货币学派认为，货币政策职能控制货币的供应量，而不能控制利率。最后货币学派认为，货币政策实际上无需通过利率来加以传导，货币供应量的变动可直接引起名义收入的变动。若货币供应量增加，则名义收入也将增加。

55.什么是国际借贷？什么是国际收支？两者有何异同？

答：国际借贷是指一国在一定日期对外债权债务的综合情况。国际收支是指一国在一定时期内的对外收入和支付情况。

差异：①因果差异。②前者是一定时点，后者是一定时段。③前者表示一国对外债权债务的余额，即最终结果，是一种存量。后者是指一国对外收付的累积结果，是一种流量。④范围不同，国际收支的范围更广泛。

56.造成国际收支不平衡的主要因素有哪些？

答：①经济周期②国民收入③货币价值④经济结构

57.决定和影响汇率的因素有哪些？

答：决定因素：

一、金本位制度下汇率的决定基础

二、纸币流通制度下的汇率决定理论

（一）国际借贷论（二）汇兑心理论（三）购买力平价论（四）资产市场论

影响因素：

（一）利率（二）国际收支（三）价格水平（四）中央银行的直接干预

58.什么是“特里芬难题”？

答： 特里芬指出，由于美元成为各国货币的钉住对象，结果就衍生为具有干预货币、储备货币和结算货币功能的国际货币。因此，为了满足世界经济对国际货币需求量的不断增长，美国就必须通过国际收支逆差源源不断的对外输出美元。但是，美国国际收支的持续逆差会导致美元汇率不稳，这就会引发整个世界的动荡。此外，随着美元的不断外流，美国的黄金储备量就不足以满足美元的兑付需求。一旦各国发现持有的大量美元不能全部转换成黄金，人们就不愿意接受美元，美元的末日也就来临了。

59：什么是外汇？

答：通常情况下，一国的货币只能在该国国境内使用，所以，在国际经济交易中至少有一方需要使用一外国货币表示的支付手段，由此就形成了外汇的概念。从完整的角度看，外汇有静态和动态两方面含义。动态含义是指一国货币兑换成另一国货币的国际汇兑行为和过程，即借以清偿国际间债权债务关系的以中专门性经营活动。强调主体，即外汇交易的参与者及其行为。静态含义是指以外币表示的可用于对外支付的金融资产。强调客体，即用于交易的对象。